入世带来的……- 第42部分

　　　　第二十条上市公司发行新股，应当符合公司法有关发行新股的条件，可以向社会公开募集，也可以向原股东配售。

　　　　上市公司对发行股票所募资金，必须按招股说明书所列资金用途使用。改变招股说明书所列资金用途，必须经股东大会批准。擅自改变用途而未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得发行新股。

　　　　第二十一条证券公司应当依照法律、行政法规的规定承销发行人向社会公开发行的证券。证券承销业务采取代销或者包销方式。

　　　　证券代销是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。

　　　　证券包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式。

　　　　第二十二条公开发行证券的发行人有权依法自主选择承销的证券公司。证券公司不得以不正当竞争手段招揽证券承销业务。

　　　　第二十三条证券公司承销证券，应当同发行人签订代销或者包销协议，载明下列事项：

　　　　（一）当事人的名称、住所及法定代表人姓名；

　　　　（二）代销、包销证券的种类、数量、金额及发行价格；

　　　　（三）代销、包销的期限及起止日期；

　　　　（四）代销、包销的付款方式及日期；

　　　　（五）代销、包销的费用和结算办法；

　　　　（六）违约责任；

　　　　（七）国务院证券监督管理机构规定的其他事项。

　　　　第二十四条证券公司承销证券，应当对公开发行募集文件的真实『性』、准确『性』、完整『性』进行核查；发生含有虚假记载、误导『性』陈述或者重大遗漏的，不得进行销售活动；已经销售的，必须立即停止销售活动，并采取纠正措施。

　　　　第二十五条向社会公开发行的证券票面总值超过人民币五千万元的，应当由承销团承销。承销团应当由主承销和参与承销的证券公司组成。

　　　　第二十六条证券的代销、包销期最长不得超过九十日。

　　　　证券公司在代销、包销期内，对所代销、包销的证券应当保证先行出售给认购人，证券公司不得为本公司事先预留代销的证券和预先购入并留存所包销的证券。

　　　　第二十条七证券公司包销证券的，应当在包销期满后的十五日内，将包销情况报国务院证券监督管理机构备案。

　　　　证券公司代销证券的，应当在代销期满后的十五日内，与发行人共同将证券代销情况报国务院证券监督管理机构备案。

　　　　第二十八条股票发行采取溢价发行的，其发行价格由发行人与承销的证券公司协商确定，报国务院证券监督管理机构核准。

　　　　第二十九条境内企业直接或者间接到境外发行证券或者将其证券在境外上市交易，必须经国务院证券监督管理机构批准。第三章证　券　交　易

　　　　第一节一般规定

　　　　第三十条证券交易当事人依法买卖的证券，必须是依法发行交付的证券。

　　　　非依法发行的证券，不得买卖。

　　　　第三十一条依法发行的股票、公司债券及其他证券，法律对其转让期限有限制『性』规定的，在限定的期限内，不得买卖。

　　　　第三十二条经依法核准的上市交易的股票、公司债券及其他证券，应当在证券交易所挂牌交易。

　　　　第三十三条证券在证券交易所挂牌交易，应当采用公开的集中竞价交易方式。

　　　　证券交易的集中竞价应当实行价格优先、时间优先的原则。

　　　　第三十四条证券交易当事人买卖的证券可以采用纸面形式或者国务院证券监督管理机构规定的其他形式。

　　　　第三十五条证券交易以现货进行交易。

　　　　第三十六条证券公司不得从事向客户融资或者融券的证券交易活动。

　　　　第三十七条证券交易所、证券公司、证券登记结算机构从业人员、证券监督管理机构工作人员和法律、行政法规禁止参与股票交易的其他人员，在任期或者法定限期内，不得直接或者以化名、借他人名义持有、买卖股票，也不得收受他人赠送的股票。

　　　　任何人在成为前款所列人员时，其原已持有的股票，必须依法转让。

　　　　第三十八条证券交易所、证券公司、证券登记结算机构必须依法为客户所开立的帐户保密。

　　　　第三十九条为股票发行出具审计报告、资立评估报告或者法律意见书等文件的专业机构和人员，在该股票承销期内和期满后六个月内，不得买卖该种股票。

　　　　除前款规定外，为上市公司出具审计报告、资产评估报告或者法律意见书等文件的专业机构和人员，自接受上市公司委托之日起至上述文件公开后五日内，不得买卖该种股票。

　　　　第四十条证券交易的收费必须合理，并公开收费项目、收费标准和收费办法。

　　　　证券交易的收费项目、收费标准和管理办法由国务院有关管理部门统一规定。

　　　　第四十一条持有一个股份有限公司已发行的股份百分之五的股东，应当在其持股数额达到该比例之日起三日内向该公司报告，公司必须在接到报告之日起三日内向国务院证券监督管理机构报告；属于上市公司的，应当同时向证券交易所报告。

　　　　第四十二条前条规定的股东，将其所持有的该公司的股票在买入后六个月内卖出，或者在卖出后六个月内又买入，由此所得收益归该公司所有，公司董事会应当收回该股东所得收益。但是，证券公司因包销购入售后剩余股票而持有百分之五以上的股份的，卖出该股票时不受六个月时间限制。

　　　　公司董事会不按照前款规定执行的，其他股东有权要求董事会执行。

　　　　公司董事会不按照第一款的规定执行，致使公司遭受损害的，负有责任的董事依法承担连带赔偿责任。

　　　　第二节证券上市

　　　　第四十三条股份有限公司申请其股票上市交易，必须报经国务院证券监督管理机构核准。

　　　　国务院证券监督管理机构可以授权证券交易所依照法定条件和法定程序核准股票上市申请。

　　　　第四十四条国家鼓励符合产业政策同时又符合上市条件的公司股票上市交易。

　　　　第四十五条向国务院证券监督管理机构提出股票上市交易申请时，应当提交下列文件：

　　　　（一）上市报告书；

　　　　（二）申请上市的股东大会决议；

　　　　（三）公司章程；

　　　　（四）公司营业执照；

　　　　（五）经法定验证机构验证的公司最近三年的或者公司成立以来的财务会计报告；

　　　　（六）法律意见书和证券公司的推荐书；

　　　　（七）最近一次的招股说明书。

　　　　第四十六条股票上市交易申请经国务院证券监督管理机构核准后，其发行人应当向证券交易所提交核准文件和前条规定的有关文件。

　　　　证券交易所应当自接到该股票发行人提交的前款规定的文件之日起六个月内，安排该股票上市交易。

　　　　第四十七条股票上市交易申请经证券交易所同意后，上市公司应当在上市交易的五日前公告经核准的股标上市的有关文件，并将该文件置备于指定场所供公众查阅。

　　　　第四十八条上市公司除公告前条规定的上市申请文件外，还应当公告下列事项：

　　　　（一）股票获准在证券交易所交易的日期；

　　　　（二）持有公司股份最多的前十名股东的名单和持股数额；

　　　　（三）董事、监事、经理及有关高级管理人员的姓名及其持有本公司股票和债券的情况。

　　　　第四十九条上市公司丧失公司法规定的上市条件的，其股票依法暂停上市或者终止上市。

　　　　第五十条公司申请其发行的公司债券上市交易，必须报经国务院证券监督管理机构核准。

　　　　国务院证券监督管理机构可以授权证券交易所依照法定条件和法定程序核准公司债券上市申请。

　　　　第五十一条公司申请其公司债券上市交易必须符合下列条件：

　　　　（一）公司债券的期限为一年以上；

　　　　（二）公司债券实际发行额不少于人民币五千万元；

　　　　（三）公司申请其债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件。

　　　　第五十二条向国务院证券监督管理机构提出公司债券上市交易申请时，应当提交下列文件：

　　　　（一）上市报告书；

　　　　（二）申请上市的董事会决议；

　　　　（三）公司章程；

　　　　（四）公司营业执照；

　　　　（五）公司债券募集办法；

　　　　（六）公司债券的实际发行数额。

　　　　第五十三条公司债券上市交易申请经国务院证券监督管理机构核准后，其发行人应当向证券交易所提交核准文件和前条规定的有关文件。

　　　　证券交易所应当自接到该债券发行人提交的前款规定的文件之日起三个月内，安排该债券上市交易。

　　　　第五十四条公司债券上市交易申请经证券交易所同意后，发行人应当在公司债券上市交易的五日前公告公司债券上市报告、核准文件及有关上市申请文件，并将其申请文件置备于指定场所供公众查阅。

　　　　第五十五条公司债券上市交易后，公司有下列情形之一的，由国务院证券监督管理机构决定暂停其公司债券上市交易；

　　　　（一）公司有重大违法行为；

　　　　（二）公司情况发生重大变化不符合公司债券上市条件；

　　　　（三）公司债券所募集资金不按照审批机关批准的用途使用；

　　　　（四）未按照公司债券募集办法履行义务；

　　　　（五）公司最近二年连续亏损。

　　　　第五十六条公司有前条第（一）项、第（四）项所列情形之一经查实后果严重的，或者有前条第（二）项、第（三）项、第（五）项所列情形之一，在限期内未能消除的，由国务院证券监督管理机构决定终止该公司债券上市。

　　　　公司解散